L’Association des médecins du Bade-Wurtemberg reçoit chaque année environ cinq milliards d’euros des assurés obligatoires qu’elle doit distribuer aux médecins. Cependant, vous n’êtes pas obligé de dépenser tout l’argent d’un coup, mais vous pouvez en investir une partie sur le marché financier. Le Code social IV stipule que ces investissements doivent être conservateurs, peu risqués, de sorte qu’« une perte paraisse impossible ». Néanmoins, environ 50 millions d’euros auraient « disparu dans les airs » en raison de mauvais investissements. Les mauvais investissements s’élèveraient à 500 millions d’euros auprès de plusieurs caisses d’assurance maladie.
Le plus important en bref :
- Les caisses d’assurance maladie légales sont autorisées à investir une partie de leur argent dans des fonds.
- Il existe généralement des exigences strictes à cet égard.
- Grâce à un instrument financier spécial, plusieurs caisses d’assurance maladie ont pu contourner ces exigences.
- Ils ont investi dans un fonds qui a ensuite enregistré d’énormes pertes.
Les compagnies d’assurance maladie investissent des millions
Comme le rapporte le Tagesschau, KV Baden-Württemberg poursuit la banque privée Hauck Aufhäuser Lamp et d’autres sociétés financières devant le tribunal régional de Francfort. L’accusation : Les sociétés financières avaient « intentionnellement trompé » la KV lors d’un investissement. Les entreprises refusent.
Ce qui se cache derrière : KV Baden-Württemberg a investi environ 50 millions d’euros dans les fonds immobiliers Verius entre 2019 et 2022. Ces investissements se sont désormais « évaporés dans les airs ». Selon le procès, plus de 96 pour cent des fonds investis ont disparu – de l’argent qui provenait à l’origine de l’assuré.
Mais le KV Baden-Württemberg n’est pas la seule association à avoir investi dans Verius. Des recherches menées par « NDR », « WDR » et « Süddeutsche » auraient montré que les caisses d’assurance maladie et associations suivantes ont investi dans Verius :
- Compagnie d’assurance maladie commerciale KKH (47,4 millions d’euros)
- Pronova BKK (10,0 millions d’euros)
- BKK Gildemeister Seidensticker (7,9 millions d’euros)
- Novitas BKK (5,0 millions d’euros)
- MKK Mon assurance maladie (5,0 millions d’euros)
- IKK Südwest (2,0 millions d’euros)
- AOK Brême
- Train BKK
- BKK Palatinat
- Siemens BKK
- Caisses maladie Viactiv (les sommes des cinq dernières ne sont pas connues)
Le total des mauvais investissements s’élèverait à environ 500 millions d’euros : au total, environ 28 caisses d’assurance maladie et associations auraient investi dans les fonds Verius, en partie par des détours.
L’investissement risqué « fait long feu »
La grande critique de toute cette affaire : selon les experts, le fonds Verius était dès le départ trop risqué pour que les caisses d’assurance maladie légales soient autorisées à y investir.
Dans les procès, les fonds et associations affirment avoir été rassurés auparavant ; Les investissements étaient sûrs et conformes aux dispositions du Code de la Sécurité Sociale. Il n’y avait aucune explication sur les « circonstances réelles » de l’investissement.
Comme plusieurs médias l’ont régulièrement rapporté, les sociétés défenderesses ne souhaitent pas commenter les cas individuels, mais ont déclaré avoir fourni des informations complètes sur les risques éventuels.
« Les fonds de l’assureur comprennent le fonds de roulement, les réserves et les actifs administratifs. Ils doivent être investis et gérés de manière à ce qu’une perte semble exclue, qu’un rendement approprié soit obtenu et qu’une liquidité suffisante soit garantie. » – § 80 SGB IV Gestion des fonds
Les prêts immobiliers plongent les fonds dans la crise
Le fonds immobilier Verius a été gelé en 2022. En 2023, le « Handelsblatt » a rendu public que le fonds avait collecté des capitaux auprès d’investisseurs professionnels et les avait transmis à des promoteurs de projets sur le marché immobilier allemand sous forme de prêts à taux d’intérêt élevés. Problématique : nombre de ces promoteurs de projets n’étaient plus en mesure d’assurer le service des prêts, dont certains avaient des taux d’intérêt de 15 pour cent, et ont plongé le fonds dans la crise.
Pour que les caisses d’assurance maladie puissent investir dans le fonds, des avocats et des ingénieurs financiers ont dû émettre une obligation complexe sur le fonds de financement immobilier Verius. Elle a même reçu la note « BBB- » de l’agence de notation Creditreform, qui certifie un risque moyen. Cela a ouvert le fonds aux investisseurs peu enclins au risque, tels que les compagnies d’assurance maladie, et c’est précisément le point de friction qui est aujourd’hui contesté devant les tribunaux.
Le manque chronique d’argent des caisses d’assurance maladie est exacerbé
Il n’est actuellement pas possible de dire exactement combien d’argent les assurés obligatoires ont réellement été gaspillés – de nombreuses caisses d’assurance maladie concernées n’ont fourni aucune information.
Tout cela se produit dans le contexte où les caisses d’assurance maladie légales souffrent déjà d’un manque chronique d’argent. Cela fait des mois qu’ils préviennent que les dépenses sont trop élevées. Au final, les assurés constatent ce manque d’argent car leurs cotisations augmentent. L’argent doit venir de quelque part.
